6 dôležitých zásad pri investovaní
Investovanie
Investícia alebo investovanie predstavuje použitie finančných zdrojov dlhodobejšieho charakteru, s cieľom dosiahnuť výnos
alebo zisk.
Investície sa od seba môžu líšiť a preto existuje viac druhov charakteristík:
1. Investícia je
obstarávanie (alebo zmena štruktúry) majetku. Je to viazanie (použitie) kapitálu, teda premena voľného kapitálu (kapitálu v užšom zmysle,
finančných zdrojov, teda približne pasív) na viazaný kapitál (majetok, aktíva). Často sa však investíciou myslí len obstarávanie
neobežného majetku (teda dlhodobé viazanie kapitálu). Obstarávanie obežného majetku (krátkodobé viazanie kapitálu) sa potom označuje ako
obstarávanie.
2. Investícia sú výdavky (podniku) na zariadenie, látky a služby. Môžeme tiež povedať, že investícia je séria
platieb, ktorá sa začína zápornými platbami (výdavky) a na konci má prevažne kladné platby (príjmy).
3. Investícia je stav,
ktorý obmedzuje dispozičnú slobodu vedenia podniku ohľadom iného použitia finančných zdrojov, keď boli premenené na majetok.
4.
Investícia je dlhodobé viazanie kapitálu (teda použitie finančných zdrojov) na dosiahnutie zisku. Podobná definícia znie, že investícia
sú výdavky uskutočnené s cieľom budúcich príjmov.
6 dôležitých zásad pri investovaní:
1. Určiť si
cieľ
Definovanie toho, čo chceme investovaním dosiahnuť – cieľ investície (sporenie pre deti, zhodnotenie voľných finančných
prostriedkov, sporenie na dôchodok a podobne).
2. Stanovenie investičného horizontu
Stanovenie času, za ktorý chceme svoj
cieľ dosiahnuť – tj. dobu, počas ktorej chceme investovať a investované peniaze nebudeme potrebovať.
3. Rozhodnutie o čiastke,
ktorú chceme a môžeme investovať
Investujeme iba takú časť svojho majetku, ktorú si môžeme dovoliť vystaviť trhovému riziku. Mali by
sme mať určite vytvorenú rezervu pre prípad neočakávaných udalostí.
4.Je nutné zvážiť riziko
Súvisí to so životnou
situáciou (výška príjmu, náklady na živobytie, atď.). Je nutné zvážiť, aké výkyvy hodnoty svojej investície sme ochotní a zároveň
schopní znášať, nakoľko investície v podielových fondoch môžu rovnako rásť, ako aj klesať.
5. Oboznámenie sa so
stratégiou a rizikovo-výnosovým profilom fondu
Zistiť si všetky informácie o fonde, do ktorého plánujeme investovať.
6.
Diverzifikovanie investície
Rozloženie rizika investovania, čo znamená rozloženie svojej investície do viacerých fondov s prihliadnutím na
svoj rizikový profil. Hoci podielové fondy sami o sebe predstavujú už diverzifikované investície, aj napriek tomu väčšina z nich je zameraná
na jeden druh aktív (akcie, nehnuteľnosti, dlhopisy či komodity).
Bezpečnosť investícií zaručuje aj Zákon č. 203/2011 Z. z. o
kolektívnom investovaní, ktorý upravuje činnosť správcovských spoločností a správu podielových fondov. V oblasti kolektívneho investovania
môžu podnikať iba správcovské spoločnosti, ktoré získali na túto činnosť licenciu. Zákon okrem iného upravuje pravidlá obmedzenia a
rozloženia rizika, ktoré musia správcovské spoločnosti dodržiavať pri investovaní majetku podielových fondov, čím sa sleduje obmedzenie
dopadu nepriaznivého vývoja jedného cenného papiera na celý fond.
Finančné prostriedky v podielových fondoch sú okrem toho
priebežne chránené nasledujúcimi kontrolami:
• Národná banka Slovenska je najvyšším kontrolným orgánom nad správcovskými
spoločnosťami a vykonáva funkciu štátneho dozoru;
• Depozitár správcovskej spoločnosti a podielových fondov môže byť len
banka s povolením Národnej banky Slovenska. Je jedným z viacerých stupňov ochrany investície klienta a základným kontrolným orgánom
spoločnosti;
• Dozorná rada je najvyšším kontrolným orgánom spoločnosti. Členovia tohto orgánu musia spĺňať kritériá
ustanovené zákonom o kolektívnom investovaní. Schvaľujú ich akcionári spoločnosti avšak až po predchádzajúcom súhlase Národnej banky
Slovenska;
• Audítor je nezávislou spoločnosťou, ktorá overuje správnosť vyhotovenia účtovnej závierky správcovskej
spoločnosti a podielových fondov;
• Zamestnanec zodpovedný za výkon vnútornej kontroly.
Zones.sk – Zóny pre každého študenta